任务描述
客户家庭夫妻双方都处于退休的阶段，夫妻年龄大概在55～85岁居多，此时夫妻都已经退休，子女都已经成家立业。此阶段风险承受能力最低，最好不要进行任何风险投资，可以考虑固定收益类的投资。此阶段的重点是规划退休后的生活开支和遗嘱继承等。我们以一个退休期的案例来分析退休阶段的家庭理财规划。
案例9-5：老年家庭的退休规划。
一、案例背景
广东顺德的陈先生，62岁，2年前从政府部门退休，老伴是企业职工，5年前已经退休。夫妻俩现在不和儿子、女儿住在一起，但两餐饭全家人在一起吃。退休收入：老陈3000元/月，老伴500元/月。儿子、女儿已成家，无须经济资助，且儿子、女儿每月各孝敬1000元。家庭月基本生活开支大约在2000元，其他支出约500元。家庭现存款大约有30万元，存的均为一年期定期存款，且近期到期，自住房屋约值25万元。双方都有社会保险，老陈单位有住院费用报销80%的福利，老伴已经购买了门诊医疗保险。
二、家庭财务分析
1.家庭资产情况分析：现有净资产55万元，其中生息资产占55%，非生息资产占45%，比较合理。资产状况良好，但生息资产明显单一，且收益较低。
2.家庭收支情况分析：每年家庭结余在3.6万元左右，经济相对比较宽裕。由于已经退休，收入来源单一。
3.家庭保障情况分析：现有社会保障和老陈单位的住院费用报销80%的福利基本满足对老陈的住院保障，老伴未有住院医疗保险，在应付大额支出时保障明显不足。
三、理财目标
1.夫妇俩养老无忧；
2.意外伤害等有保险保障，希望推荐一些养老和意外保险方面的品种供他们选择；
3.为了更好地保证退休生活，希望再增加一些投资，获取比定期存款多的投资收益；
4.考虑从积蓄中拿出10万元作为送给孙子的教育金。
四、理财建议
从该客户的实际情况看，我们建议他把第二个理财目标放在第一位，即先把老两口的保险保障提高到一个更合理的水平后，余下再考虑提高资产收益，规划无忧的退休生活。
1.二老购买人身意外保险，保额各20万元左右，各家寿险公司都可以购买。老陈补充购买一定的门诊保险，保额为每日报销额100元限额左右；老伴补充购买适当的住院医疗保险，保额在每次费用报销限额3000元左右，具体的险种可以考虑友邦公司的年交消费型产品。这些都不需要花费多少钱就可以了。
2.在银行活期存款账户上保留6000元的存款，作为约3个月家庭基本开支的紧急预备金。
3.退休老年人的投资方向应该以安全性为第一考虑因素，第二考虑流动性，兼顾收益性。总体来说存款、国债、人民币理财和货币基金均为低风险产品，均可作为退休养老人员主要的投资工具。建议客户可对到期的存款做如下安排：保留10%（3万元）的存款存1年定期；10%（3万元）购买3年期国债，50%（15万元）购买货币基金，例如长信利息收益基金，日日计息、日日分红；30%（9万元）购买人民币理财产品，例如本利丰，若市场上银行未有售卖，则将这9万元也暂时购买货币基金，随时赎回。
上述投资，兼顾了安全性和流动性。6000元的活期存款相当于家庭3个月的基本生活支出。少量投资国债可以获得较高收益，同时也不至于受太多加息的影响；大量资金投资货币市场基金可以在获得相对高收益的情况下保持流动性，安全性也很好。由于赎回方便，如出现较好的人民币理财产品可以随时将货币基金赎回后去购买。按上述比例，年加权收益率大致为2.7%。每年理财产生的收益约8100元，加上年结余3.6万元，合计约4.4万元。具体执行时可每月或每年末定额将结余投资到货币基金上，以增加总收益，按这样的速度积累财富，不仅已有的30万元生息资产可以年年安全，以达到夫妇俩养老生活无忧的目标，而且再经过约2.5年，就可以为孙子积累一笔10万元的教育金，第四个目标亦可达成。由于经过规划后，二老的后顾之忧大大减少了，二老也可以适当增加个人的日常悠闲支出和年度旅游支出，例如早上去喝茶，一年安排一两次中短途旅游，身心健康的同时也不影响家庭理财收支状况，从而更健康长寿以安享晚年。
知识要点
1.单身期财务特点及理财规划重点排序。
2.家庭形成期财务特点及理财规划重点排序。
3.家庭成长期财务特点及理财规划重点排序。
4.家庭成熟期财务特点及理财规划重点排序。
5.退休期财务特点及理财规划重点排序。
操作要点
1.从身边选取单身期、家庭形成期、家庭成长期、家庭成熟期、退休期的典型家庭，分析人生不同时期的财务特性。
2.为身边单身期、家庭形成期、家庭成长期、家庭成熟期、退休期的家庭进行综合理财方案设计。
3.请分析家庭形成期莉莉家庭的财务特性，并根据我国当前的宏观及微观经济环境为莉莉重新制定一个完整的综合理财规划方案。
问题讨论
1.分组讨论张小逸家庭的财务特点，并研讨该理财方案存在的不足及改进意见。请按照当前的投资环境、经济环境、国家宏观政策等重新为小逸制定一个综合理财规划方案。
2.分组讨论模块四中处于家庭成熟期的刘先生面临的财务需求，探讨在当前经济环境下，刘先生应如何实现自己的理财目标，并帮助刘先生重新制定一个综合理财规划方案。
