那么究竟是什么原因造成国有商业银行信贷风险循环累积？根据风险的产生，通常将其分为系统性风险和非系统性风险。前者的产生主要来自于政治、经济和社会因素，这些因素具有偶然性和随机性；非系统性风险则主要是由经济系统内的不确定性造成的，可以分为企业盈利能力下降、银行内部管理和控制不力、外部体制性因素造成的风险。和普通商业银行相比，在转轨时期的国有商业银行股份制改革中，政府产生了什么样的影响？企业自身的信贷风险管理体制出了什么问题？这些都是追溯信贷风险原因的至关因素。因此，本文分别从政府视角和企业自身视角来探析国有商业银行信贷风险的特殊成因。
2.政府视角下信贷风险成因分析
自从股份制改造以来，建立商业银行的公司治理结构，银行和政府之间应不再有行政隶属关系，而是一种资本关系。而政府一直作为社会管理者，同时作为全民财产的代理人，在其日常行为中必然将社会目标纳入到国有银行的经营目标中。银行作为附属机构，所以身负社会和盈利的双重任务。在面对银行的改革中，产权制度以及政府的行政干预等，这些都带给银行的是在经营机制和管理体制上的各种弊端，也为日后银行积累大量的不良贷款埋下了祸根。下面主要从两个方面造成如今的国有银行信贷风险。
第一，产权不清晰、信息不对称。国有银行的所有权是由中央政府和地方政府代表行使的，银行的债权人主要是储蓄的居民，经营权掌握在银行经理手中，所有权和经营权相分离的结果必然存在产权不清晰、信息不对称和责任不对等等问题。银行经理在实现利润最大化目标的主观动机驱使下，为了自己或部门利益可能违规经营，发放明知难以收回的贷款，而产生的呆账最后由国家代表的所有权人承担。
第二，地方性政府过多干预，导致国有商业银行大量呆账、坏账。权利分配让地方政府承担经济发展的使命，片面地追求当地企业，尤其是国有企业的发展规模、速度、效益，利用行政手段来获得国有商业银行的信贷支持，干预市场配置、盈利分配。各级政府是经济与投资活动的主要规划者和参与者，政府通常喜好编制较高的经济增长指标，在要素生产率低下的条件下，实现目标的主要手段是大规模的资本投入。据统计，20世纪90年代以来，中国政策性贷款占国有商业银行贷款总量的35%左右，主要表现为地方政府压，地方财政挤，迫使银行发放大量指使性贷款、救济贷款，贷款行为行政化，信贷资金财政化，直接削弱了贷款产生经济效益的基础。地方性政府所争取的贷款大致分为两种，一是为国有企业以及重大的城建公司的改革和发展需要，二是为公益性项目的实施。这些贷款多数是由地方政府担保的大额、长期性的贷款，加上某些国有企业前几年的经营亏损，最后给国有商业银行留下的是大量无法追回的呆、坏账。
第三，政府补偿性质的方式，助涨了国有商业银行道德风险，弱化风险承担能力。在国有银行以巨大的经济损失来换取达到社会政治目标时，政府以另一种形式来补偿国有商业银行。例如，剥离、核销不良资产；政策性补偿；减免税收等隐性或显性的方式，来使国有银行承担国有企业改革、融资成本，助学、扶贫贷款等政策性责任。政府这种角色在一定程度上是减少国有商业银行的负担，降低了不良贷款率，体现在表1中2003～2006年，银行资产状况在国家的帮助下明显改善，不良贷款率下降；但是，从另一个方面是助涨了银行的道德风险，引发信贷风险增加。国有商业银行的管理者可以把企业中盈利性质的亏损转化为承担政策性社会任务的损失，而政府在无法真实的追溯其亏损原因或进行风险评估的情况下，只好为国有商业银行“兜底”。导致银行自身跨越道德底线，不计风险、不计成本扩大市场份额，放低信贷门槛，风险评估和信贷审核形同虚设，长此以往，国有商业银行缺乏风险意思淡薄、弱化主动抵御风险能力。
第四，政府对银行人事权力控制。在政府利用行政手段干预银行内部人事管理下，国有商业银行的权力结构十分特殊。政府绝对控制了银行人事任免的情况，使债权人几乎没有发言的权力，且政府对经理人员的任免、奖惩标准不仅仅根据银行经济绩效，还带了政治色彩和其他等主观因素，这必然使得银行经理人员的行为目标效用函数偏离银行财富最大化的准则。
3.银行视角下的信贷风险成因分析
伴随外部市场的变化，和其他股份制商业银行、国外先进商业银行相比，国有商业银行还缺乏一个全面、规范、有效的风险管理和内部控制体系，风险管理文化落后，风险控制的基础薄弱，在内部风险管理的建设方面还存在严重的问题，主要体现在以下几个方面：
3.1风险意识淡薄，预控系统落后
近年来，深圳乃至广东各城市，进驻的商业银行机构越来越多，竞争也日益激烈。为了多拉客户，多家国有商业银行简化房贷流程和手续，“先出合同再审批”做法在业内通行，而从规范性看，本应是银行先审批完毕，再与客户签订合同。数年来已经形成的行业“潜规则”，可谓是恶性竞争所致。可见，国有商业银行风险意识淡薄主要体现在经营思想上，重业务扩张，轻内控管理，重短期绩效、轻长期利益，在发展业务与强化内控上顾此失彼。风险管理的主要精力放在不良贷款的化解上，事前防范少，事后处理多，定量分析少，动态分析多。
国有商业银行预控系统的落后主要包括：预警手段落后、预警信息系统不健全、内部评级的标准不够清晰和统一、风险分析工具落后。这些都还停留在传统的方式基础上，这就大大降低了对风险的监测和评估准确性。尤其是健全的内部评级体系能量化评价结果，找出控制中的薄弱环节和漏洞，采取有效措施来防范和弥补。如果建立了适合国有商业银行有效的内部评级法，当企业内部评级向不利于银行的方向变化时，银行就可以采取风险缓释措施，并实施策略性的退出或追贷，避免最后等待清算。我们可以通过建立银行和企业之间的支付博弈模型来解释商业银行在信贷退出战略的实施过程中，选择合作还是对抗战略，以体现内部评级系统建设在规避国有商业银行信贷风险中的重大意义。
3.2贷款结构不合理
随着地方性政府长期介入国有商业银行贷款分配，国有商业银行的贷款过于集中于中长期贷款，贷款组合结构性失衡。据中国人民银行统计，2009年末，国有商业银行的中长期贷款为116 868.67亿元，占贷款总额的67.5%，至2010年末，中长期贷款达145 135.94亿元，占贷款总额71.2%。可见，中长期贷款不仅占国有商业银行贷款比重很大，而且呈逐年递增的趋势。这不仅导致银行资产流动性降低、资金周转困难，虽然中长期贷款可以暂时缓解风险的到来，但是增加了潜在的信贷风险，由于企业自身的经营效益波动起伏，难以预测，最终形成银行难以收回的滞账、呆账，这就较普通商业银行，增加了信贷风险，不利于国有商业银行的长期发展。
其次，据统计中国四大国有商业银行集中了银行业80%左右的信贷资金，且这四大国有商业银行80%的贷款发放给了只占经济总量约40%的国有大企业，并且国有企业的盈利能力逐年下降，破产成本高。这使我国商业银行每年巨额资金投资偏向严重伤害了企业的融资能力，其后果是经济效益好的私营个体企业得不到贷款，或贷款成本过高，而经济效益差的企业则可以通过贿赂或政府保护容易获取商业银行信贷资金，这显然是一种典型的逆向选择行为。
3.3忽视员工素质和企业文化建设
在内部控制制度的制定和执行中，银行只注重各种业务操作能力的培养，而忽视了对人素质培养，尤其是忽视了信贷员的道德价值观的培养和提高，部分信贷人员素质不高，难以进行贷款的科学决策和有效管理，违规放贷时有发生；在执行信贷政策方面，有的信贷人员缺乏开拓创新精神，工作随意性很大，存在“人情代替制度”、“在其位而不谋其职”现象，甚至蓄意营私舞弊、违规违纪、违法犯罪，引起不良贷款的形成。信贷人员除了必须具备一定的金融理论、企业财务管理、法律制度等业务知识外，还必须具有诚实的品格和强烈的责任心。其次，在内部控制制度建设中，忽视企业文化特别是风险管理文化的建设。全面风险管理不仅是一种管理组织和秩序、方法，而且是一种企业文化，这种文化只有深入到商业银行的每一个部门和每一个工作人员中，才会形成规范的体系。
4.国有商业银行信贷风险规避对策
4.1重新界定政府角色和职能
政府一直以政客和股东双重身份，穿梭于国有商业银行和社会之间。政企不分、产权模糊，政府干预行为和地方保护主义，这些是一直困扰银行自身发展致命因素。必须重新严格界定政府的角色和职能，如果政府的角色不从市场干预者转向市场监管者，国有商业银行的信贷风险是不会从根本上降低的。
在股份制改革中，要改变国有商业银行的信贷现状，必须从产权结构改革入手，建立现代商业银行制度。政府要放手对银行的政治控制权，不要干预市场配置，要放松金融管制，促进金融创新能力，维护市场公平，以建成产权明晰、责任对等的法人治理结构，比较完善的多元化股份制银行。
同时政府要发挥市场监督者的作用，防范和规制债务逃逸的企业，对企业改制中兼并、 重组、破产等跟踪监督，健全企业信息披露，改变信息不对称的状况，以稳定金融行业资产运行。这样才能使国有商业银行真正的私有化、公司化，提高自身竞争力，适应当今各种挑战。构筑以“人民银行从严监管、金融机构自我控制、金融行业和政府共同监督”为框架的“四位一体”监管体系。
4.2增加市场自由开放度
随着我国资本市场逐步开放，社会总体利润增加，中资银行赢利能力弱、外资银行赢利能力强。为了适应这些竞争和挑战，政府必须全力去营造一个完全开放、自由竞争金融市场。当然，政府首先要在人事聘任方面，政府要对国有商业银行释放权力，采取自由责任制聘任方式。银行应自由聘任那些既具有丰富的经营银行的专业知识和技能，又具有战略眼光、能把握产业动向的人才担任上市国有商业银行的高层管理者。只有这样，才有可能避免和抑制因行政主管部门派遣管理者而导致管理层的权力超越股东和董事会的现象。使“内部人控制”现象长期困扰国有商业银行“委托——代理”难题得以妥善解决，也使非理性配置信贷资金的行为得到有效控制。
要逐步放松银行业市场准入的限制，加快利率市场化的进程，建立以市场为导向的国有与非国有地区性的金融机构，使金融市场上存在独立的、规模合理的、相当数量的中小金融机构以及国外银行，从而建立起竞争性的金融体系。这不仅有利于强化信贷资金配置的市场性，使国有商业银行不断汲取国外一流商业银行的先进风险管理机制和技术，提高国有商业银行的经营能力，促进金融市场有效竞争的形成。
4.3加强贷前控制和监控体系建设
信贷风险的控制贯穿于银行整个信贷投放的过程，其中包括贷前的预警以及控制手段，贷后的合理、全面地跟踪和监控措施。国有商业银行相对于其他金融机构在这些体系建设中还存在很多漏洞，需要从以下这些方面来改善。
