阶段三：女人40几岁是块宝
40岁以后的你，孩子大了，经济状况也稳定了，这时该检视夫妻俩退休后金钱是否无虑？想过怎样的生活？尤其往后接踵而来的医疗费用支出，的确是一笔不小的开销。目前除强调保本外，也应增加稳定且具有固定收益的投资。
本章小结
1.不管你是否意识到，每一个人都是自己人生企业的董事长，对于年轻人来说，建立自信与责任感并不困难，如何去经营人生却是一个需要努力思索、大胆实践，以不懈的勇气去面对失败与挫折的漫长过程。根据自己的情况，建立自己的理财理念与思路，设立长远规划的方案，形成自己独特的理财风格，才可能创造出独特的人生财富。
2.理财已经成为现代人不可忽略的技能，但是，很少有人意识到，理财与职业规划也是息息相关的。职业是大多数人收入的主要来源，规划好职业，也就相当于理好了财。身在不同职业阶段的职业人士都必须学会把自己的职业规划与理财紧密结合起来，这样才能在工作中实现你理想的“滋润”生活。
3.根据年龄来投资理财。基于风险分散的原理，我们需要将资金分散投资到不同的投资项目上。在具体的投资项目上，还需要就该项资产作多样化的分配，使投资比重恰到好处。这里没有什么标准和原则，但大体上可遵照一个100减去目前年龄的经验公式。
1.个人为什么要进行投资理财？
2.投资理财与生涯规划的重要关系是什么？
3.不同的人生阶段有哪些不同的理财规划和投资策略？
职场“飞人”简单理财
张珊(化名)在大学学的是服装设计，毕业后一直在服装外贸企业从事销售工作。27岁的她，已经有了30多万元的存款。因为工作流动性太大，张珊总有居无定所的感觉。她已经换了5、6家公司，深圳、上海、杭州，她都住过，而且每年大部分时间都在外出差。幸好，她的资历和客户资源也在不断积累，收入节节攀升。她现在每月收入至少上万元，加上分红，平均年收入大概20万元。
眼下，张珊的存款大部分是定期，还有少量活期，“四金”基本没有保障。她对保险的唯一感觉就是上飞机前买的航空意外险。她还没考虑过婚姻，手里有不下二十张银行卡，包括借记卡和信用卡。她希望自己能在30岁前存够一笔钱，要么开一家自己的代理公司，要么用于去法国留学，继续学服装设计，并留另一部分做“老本”。
她给自己设定的目标是100万元，现在缺口还有70万元。
她的存款中有1.2万美元。做外贸的经历告诉张珊，汇率波动的风险很大，她不知道这样的结构是不是合理。另外，张珊也没时间关注股票。她希望做一些操作简便，最好能远程控制的投资，帮助她实现30岁做百万富翁的梦想。
方案一：专注投资房产
张珊的经济能力令人羡慕，并且正处于上升趋势。假设她到30岁时，收入仍然稳定在20万元，那么今后四年的年收入合计为80万元。去掉每年生活、消费、教育等各项开支共10万元，四年为40万元，节余达40万元，加上已有的存款30万元，合计可达70万元，离目标100万元只差30万元。
如何运作好这70万元，是能否达到目标的关键。
首先，考虑到她目前工作的流动性大，至少应将3000元花费在各类保险上，为自己构筑安全保障。
其次，一定要在投资领域有所作为。以张珊的投资偏好分析，楼市比较适合她。
投资楼市注意三点：
1.选择投资地域。目前，上海的楼市已经开始调整，有的已经跌去30%，正逐步趋于理性。
2.以其工作稳定性和年收入水平来看，她的投资额限定在100万元总价之内为宜，以20万元首付，80万元贷款，月还款额4000~4500元，年还款额不超过54000元。
3.房屋不必装修或简单装修即可，可用于出租4年，年收取租金30000元，贴补按揭支出。购房后实际每月支出仅多1200元，每年为24000元。张珊只需控制一下日常开支，基本不会影响每年10万元的节余。
每年年终分红后，张珊可以适当提前还款一部分，金额可在10万元左右，这样4年下来，仅提前还款就达40万元，且按揭还款更轻松，年节余也更多。提前还款金额在后3年可以逐步增加。实际上，4年后张珊借银行的钱就不足40万元了。4年后，张珊可将房屋出售，为留学或经营公司筹集资金。
点评：现在像张珊这样的职场“飞人”有不少。他们不是对股票、基金、债券没有概念，就对其“低”收益率嗤之以鼻。其实，与房产投资相比，金融投资的复杂性还要低一些。
既然几年后有开公司的打算，如果打算投资房产，不妨现在先投资一个小面积的商铺，今后变现或者作为办公室都可以。不过，把大部分积蓄都投到一套房产上，风险是比较大的。此外，经常出差的张珊要对异地出租的各种麻烦做好心理准备。
方案二：合理分配金融资产
由于4年后，张珊需要资金用于求学或经商，因此做些金融投资比较合适。首先，应将每年的生活支出控制在较合理的范围之内。根据张珊的收入情况及工作需要，控制在4万元比较合适。
其次，在现有的30万元存款中，保留2万元银行存款(相当于6个月的生活支出)作为日常支出的备用金。
而后，再提取3万元购买货币基金。货币基金收益比一年期定期存款更高，平均年收益为2.3%左右，且流动性较高，可作为张珊的应急用款。
其余的25万元存款，可购买平衡型基金。平衡型基金若长期持有，平均收益率可维持在6%左右，特别适合工作忙，不了解股票的投资者。此外，张珊每年节余的15.5万元也可以定期定额购买平衡型基金。
由于张珊经常出差，建议购买适当的人身保险及医疗保险，每年保障支出为0.5万元，约占年收入的2.5%。
张珊从事外贸工作，准备开家外贸代理公司，因此外汇储备是必须的。虽然人民币有升值的可能，但4年后的汇率还不确定，张珊应以不变应万变，继续持有美元，投资于各大银行推出的外汇理财产品。预计平均年回报率为6%。
张珊应尽可能将其资金存入同一城市的一两家银行，并通过这几家银行购买理财产品，以方便资金调度。
点评：目前，市场上美元外汇理财产品年收益率达到6%的，都是期限特别长的产品。在美元汇率走软的前提下，投资长期美元外汇理财产品要慎重考虑。分散投资一些欧元、港币产品可能更为稳妥。平衡型基金是投资于股票和债券的混合型基金，比较适合没时间关注股市和债市的职业女性。
讨论题
如何评价这三个理财方案？是否还有更好的方案？如果是你，你如何选择？
打造30岁后美好生活理财
家庭情况
罗先生与罗太太均为30岁，硕士毕业。罗先生从事摄影记者工作，罗太太是中学教师，结婚一年尚未有子女。家庭资产：罗先生与罗太太存款各为7万元，名下股票各有5万元和3万元，合计资产22万元，无负债。罗先生月收入4500元左右，罗太太月收入5500元，目前无自有住房，月租金支出1000元，月生活支出约3000元。夫妻双方月缴保费各500元，为20年期定期寿险，均为29岁时投保。夫妻两人都善于投资自己。预期收入成长率可望比一般同年龄者高。预计平均成长率均有5%，而储蓄率可以维持在50%。
理财目标
1.买房：三年后买一套120平方米的房子，预计的装修费用在15万元左右。
2.教育：准备孩子20年后接受高等教育的费用，作好供其到研究生毕业的经费准备。
3.退休养老：25年后准备退休，留存够退休后30年的安逸无忧的晚年生活费用。
理财分析
罗先生家庭月均收入达1万元，年度盈余达6万元，储蓄率达到了50%，家庭无负债，财务状况还是不错的。但是资产的收益性不高，60%的资产都分布在低收益的存款上；同时，目前的资产配置过于单一，资产配置只有存款和股票，收益性资产都集中在股票上，风险过于集中。而且，虽然目前过的是潇洒的两人世界，但在未来的几年里家庭负担将会非常重，按照2年后生小孩、3年后购房的短期计划，在不久的将来面临着小孩的抚养费和教育金筹备及房贷的沉重负担，属于是无近忧但有远虑的小家庭，非常有必要早做规划，以期达到所有家庭理财目标。
理财规划
1.建立家庭紧急预备金
以准备3个月的固定支出总额为标准。虽然家庭目前月支出5000元，但不久的将来面临生育费用和月供房贷，建议另准备每月2000元的超额支出，共建立家庭紧急备用金：7000×3=21000元。1万元存银行活期存款保持其流动性，其余购买货币市场基金或是流动性强的人民币理财产品，在保持流动性、安全性的前提下，兼顾资产收益性。
2.巧付购房首付款和装修费
建议购买市郊目前单价6000元左右每平方米的房子。目前市郊房价是稳中有微升，以2%的房价成长率来看，3年后总房款为76.4万元左右。首付30%为23万元，余款53.4万元做20年按揭，以当前5.51%的贷款利率来看，月供需3676元。根据罗先生家庭的财务状况来看，3年后年收入结余新增19.4万元。可将前3年的结余投资累计值加上已有生息资产20万元，作为首付款和装修费用。
3.尽早规划子女养育和教育金
两年后小孩的生育费用建议从家庭紧急备用金中提取。以5%的预期投资报酬率来计算，年储蓄须达到7886元(月储蓄681元)。教育费用是一个长期支出，尤其是高等教育费用比较高，不过考虑到其准备时间可以比较长，可以做一些期限相对较长的收益相对较高的投资，提高资金回报率。
4.全面规划和补充保险
考虑到罗先生工作性质，建议投保意外险10万元，定期寿险10万元，根据身体状况可考虑再投保大病险和医疗补充保险。而罗太太工作稳定，所在中学医疗保险等福利健全，考虑到两年后小孩出生生活费用将大大增加，现投保险种和保额可不做调整。
5.长期投资打算退休规划
罗先生夫妇计划25年后退休，并且希望在退休后30年内保证每个月有现值4000元的家庭支出，过上中等以上水平的晚年生活。假设通胀率为2%，退休后投资报酬率为4%，现值为4000元的月支出相当于25年后的6562元。预计退休后双方可领取养老金共4000元左右，退休金缺口为2592元。考虑到通货膨胀因素，退休后的实质投资报酬率仅为2%。因此，要保证30年的退休生活衣食小康，到退休时须准备70万元的退休金。依照5.2%的预期投资报酬率、22年投资期来看，月投资须1426元。考虑到退休规划的长期性，也具有较大的弹性，可做长期投资打算，投资风险和收益相对较高的产品。
6.合理配置投资组合
罗先生夫妇可对资产进行以下比例的配置：活期存款5%，人民币理财产品或货币基金20%，债券20%，偏股型基金或股票55%。各投资收益率预计为货币0.58%，人民币理财产品或货币基金2.5%，债券4%，股票型基金或股票7%。该投资组合的报酬率为5.2%。随着未来股市回暖和高收益投资理财产品的增多，可做出灵活调整，从而提高资产的投资回报。
讨论题
罗先生的理财规划有哪些特点？分别评价其中的理财建议，这些建议给我们哪些启示？
